最も重要な12の指数と株式取引パターン

📅 07.11.2022 👤 N・ラズロジキ

チャートパターンとは？

取引パターンの研究は、テクニカル分析の一分野であり、取引チャートパターンとしても知られる、時間の経過に伴うチャート上の値動きによって形成されるパターンを扱います。これらのパターンは、トレンドが一時停止し、統合段階に入るときに、さまざまな市場や資産クラスで形成されます。チャート・パターンは、トレンドが一段落した後、基調となるトレンドと同じ方向に価格が推移するのか、それともトレンドが反転するのかを判断するためのものです。また、パターンから次の動きのターゲットの可能性を予測することもできます。

これらのチャートパターンは、1分足チャートから1時間足、4時間足、日足、週足、さらには月足チャートまで、さまざまなタイムフレームで確認することができます。さらに、これらのチャート・パターンは、個別株チャート、株価指数、商品市場、債券市場、外国為替チャート・パターンなど、実質的にすべての資産クラスにわたって形成されている。さらに、チャート・パターンは歴史を通じて発生しており、数十年前、数百年前のチャートを見ることさえ可能であり、そこで異なるチャート・パターンを確認することができる。

このようなチャートパターンは、さまざまな時間間隔、すべての異なる金融市場にわたって発生し、歴史をさかのぼって見ることができることを考えると、次の疑問は、チャートパターンはどのように機能するのかということです。

チャート・パターンはどのように機能するのか？

チャートパターンがテクニカル分析の一部として効果的である主な理由は、テクニカル分析の根底にある2つの原理からきています。

第一は、歴史は繰り返すという原則です。過去に起こった値動きが、現在の時間枠で正確に再現されるとは限りません。しかし、現在の市場で形成されつつある価格やチャートのパターンを見つけ、識別し、そこから利益を得ることは可能である。

パターンが依拠するもう1つのテクニカル分析の原則は、最初の原則（歴史は繰り返す）と関連しています。歴史が繰り返される傾向があるのは、金融市場に関して歴史を通じて不変なのは、市場価格を動かすのは人間同士の相互作用だからである。さまざまなマクロ経済、ファンダメンタルズ、地政学的イベントが値動きの原動力ではあるが、市場が値上がりしたり値下がりしたりするには、人間の相互作用、集団として行動する個々のトレーダーや投資家の思考、感情、行動が必要である。

したがって、テクニカル分析のチャートパターンは、人間の感情、行動、心理を反映したものであり、時間の経過とともに繰り返される傾向がある。したがって、将来の値動きの可能性を予測するためにパターン分析を適用することは有益である。

チャートパターンを理解する

チャートパターンを正しく理解するためには、さまざまなパターンと、特定の市場に対して強気または弱気のバイアスを示す可能性を学ぶことが必要です。しかし、単にパターンそのものを学ぶだけでなく、なぜそのパターンが機能するのかを理解することが重要である。特定の取引チャートのパターンが強気パターンや弱気パターンとなる心理的、行動的な理由を理解することが必要です。さらに、チャート・パターンは、アナリストやトレーダーに、分析または取引されている市場の方向性のバイアスを提供するだけでなく、チャート・パターン自体から導き出される目標価格の可能性も提供します。

なぜチャートパターンが重要なのか？

チャートパターンがテクニカルアナリストやテクニカルトレーダーにとって重要なのは、特定の市場の売買を判断するための明確な枠組みを与えてくれるからです。さらに、チャートパターン分析によって、明確な価格目標と明確な出口レベル（つまり損切り位置）を提供できる取引設定を構築することができます。

個人トレーダーの観点からは、プロのようにチャートパターンを学ぶことが可能です。つまり、個人トレーダーは、テクニカル分析、チャートパターンの識別と使用、およびチャートパターンの認識に関しては、機関トレーダーと同じレベルになることができます。

チャート・パターンは、個別銘柄、指数銘柄のパターン、FXのチャート・パターン、あるいはあらゆる金融市場の資産や資産クラスで使用することができます。必要なのは、市場が流動的であり、需要側または供給側のいずれかの大口参加者によって大きな影響を受けないことである。

取引におけるコンソリデーションとは？

取引におけるコンソリデーションとは、市場が特定の時間枠で横ばい圏に入ることであり、高値または安値のどちらか一方向にトレンドが発生することとは対照的です。コンソリデーションとは、市場が非トレンド、レンジ相場、または横ばいトレンドにあり、サポートレベルとレジスタンスレベル（またはエリア）の間にある状態を指します。ほとんどのチャートパターンは、市場が上昇トレンド（強気）または下降トレンド（弱気）のいずれかにあった後に発生し、その後、統合局面に入ります。整理の性質と形成されるチャートパターンによって、相場は高値圏または安値圏をブレイクアウトする傾向があります。

チャートパターンの種類

さて、チャートパターンとは何か、その基本的な使い方を学びました。以下に、チャートパターンの種類をいくつか挙げます：

ヘッド・アンド・ショルダー

逆ヘッド・アンド・ショルダー

ダブルトップ

ダブルボトム

トリプルトップ

トリプルボトム

ラウンドボトム

ライジングウェッジ

下落ウェッジ

ペナントまたはフラッグ

上昇トライアングル

下降トライアングル

どのチャートパターングループに分類されるか？

チャート・パターンの取引には、主に3つのタイプがあります：反転パターン、継続チャート・パターン、両建てチャート・パターンです。ここでは、チャートパターンの取引方法を発見するために、それぞれのパターンを順番に探っていきます。

反転チャートパターン

反転パターンとは、上昇トレンド（強気）または下降トレンド（弱気）が終了したときに、そのトレンドが逆方向に反転する可能性が高いことを示すチャートパターンです。

例えば、ある市場が上昇トレンドにあり、その後調整局面に入った場合、パターン認識を使って反転チャートの可能性のあるパターンを特定します。そうすれば、強気トレンドが終焉を迎える可能性が高いことを示すことになる。ロングポジション（すでに買っている）なら、ロングポジションを手仕舞うことを検討する。あるいは、反転チャートパターンが正しいシグナルを出したら、ショート（売り）ポジションを持つことを検討するかもしれない。

逆に、弱気トレンドがあり、相場が反転チャートパターンを示していた場合、すでにショートポジション（相場を売っていた）であれば、ショートポジションから撤退することを検討してもよい。あるいは、ロング（買い）ポジションに入ることを検討するかもしれない。

ダブルトップは、上昇トレンドが終わり、価格が下降する可能性が高いことを示しています。逆に、トリプルボトムは下降トレンドで形成され、反転上昇の可能性を示します。

継続チャートのパターン

継続チャートパターンとは、市場が強気トレンドまたは弱気トレンドのいずれかにあり、その後調整局面に入ることを示します。パターン認識を通じて、継続チャートパターンを特定することができ、これは市場が当初の強気トレンドまたは弱気トレンドの方向（それぞれ上昇または下降）に継続する可能性が高いことを示す。そして、トレーダーは、継続チャートパターンが適切なシグナルで完了したら、基調トレンドが継続する可能性を中心に戦略を構築することになる。

例えば、ペナントやフラッグのようなパターンでは、価格が元のトレンドの方向に継続すると予想する。これは、パターンが統合段階の終了を示唆した後に発生する。

両建てチャートパターン

両側チャートパターンとは、どちらの方向にも解決できるパターンのことで、反転チャートパターンにも継続チャートパターンにもなり得ます。これは、パターンがどのように形成され、価格がパターンからどのようにブレイクアウトするかによって決まります。これらのチャートパターンは、反転パターンや継続チャートパターンに比べて明確でない傾向があり、統合局面から上にも下にもブレイクする可能性があります。

以下に、どのようなチャートパターンが各グループに分類されるかを示します：

チャートパターン名	チャートパターングループ
ヘッド・アンド・ショルダー・トップ	反転
逆ヘッド・アンド・ショルダー	リバーサル
ダブルトップ	リバーサル
ダブルボトム	リバーサル
トリプルトップ	リバーサル
トリプルボトム	リバーサル
ラウンドボトム	リバーサル
ライジングウェッジ	反転または継続（両建て）
下落ウェッジ	反転または継続（両建て）
ペナントまたはフラッグ	継続
上昇トライアングル	継続
下降トライアングル	連続

最もよく使われるチャートパターンとは？

最も一般的に使用されるチャートパターンは、ヘッド＆ショルダーパターン、ダブルトップ＆ダブルボトムパターン、トリプルトップ＆トリプルボトムパターン、ラウンドボトムパターン、ウェッジパターン、ペナントまたはフラッグパターン、上昇＆下降トライアングルパターン、そしてローソク足パターンです。

あなたのトレードを向上させるために、これらのパターンに精通し、その見極めを学ぶことをお勧めします。

ヘッド＆ショルダーパターン

ヘッド＆ショルダー・パターンには、ヘッド＆ショルダー・トップとインバース・ヘッド＆ショルダーの2種類があります。

Head & Shoulders Top:このパターンは、上昇トレンドの頂点で発生します。

市場は高値と安値の上昇トレンドにある。

相場はヘッドの後、下降し、ヘッドのピークを下回る高値を付け、2つ目のショルダーを定義します。

ヘッドとなる高値の両側の安値の間に、ヘッドの底を横切る線を引きます。

2つ目のショルダーの後、相場が「ネックライン」を下抜ければ、ヘッド＆ショルダーのトップが確定します。

下降する可能性のある価格の目標、または最小価格目標（MPO）は、ヘッドの頂上から「ネックライン」までの垂直距離です。この距離は、価格が「ネックライン」をブレイクしたポイントから下方に予測されます。

時には、「ネックライン」を試すために反発して上昇することもあり、これは「戻り売り」と呼ばれます。

逆ヘッド＆ショルダー：逆ヘッド＆ショルダーは、ヘッド＆ショルダーパターンの逆さまバージョンです。下落トレンドの底で発生する。このパターンが「ネックライン」を通過してトリガーされると、MPOは上昇に転じる。

ダブルトップとダブルボトムのパターン

ダブルトップ：ダブルトップを探すには、まず上昇トレンドを見極める必要がある。

価格が高値を更新し、下降する。

その後反発し、直近の最高値またはそれに近い高値を更新する。

その後、価格は再び下降し、2つの高値の間の安値を割り込むと、ダブルトップが完成する。

ダブルトップのピークから2つの高値の間の安値まで下降し、その安値から下降を予測した垂直距離が、価格が下降する可能性のあるターゲット（MPO）となります。

ダブルボトム：ダブルボトムはダブルトップの逆。相場は下降トレンドにあり、同じ価格近辺に2つの安値を付けます。相場が2つの安値の間の高値を上抜けば、ダブルボトムが確定する。

トリプルトップとトリプルボトムのパターン

トリプル・トップ：トリプル・トップは事実上ダブル・トップと同じだが、同じ水準に3つの高値をつける。このパターンは、価格が3つのピークの間の最安値を下回ると完成する。

トリプルボトム：トリプルボトムはトリプルトップの逆で、ダブルボトムと同様、3つの安値が同じ水準にある。このパターンは、価格が3つの安値の間の最高値を上抜けると完成する。

ラウンドボトム・パターン

ラウンディングボトムは、下降トレンドの終わりに見られ、一連の安値が「U」字型になることで識別されます。ラウンディングボトムは通常、長期的な下落トレンドの終わりに見られ、長期的な価格反転のシグナルとなります。

ウェッジパターン

ライジングウェッジ（継続パターンとして）：ライジング・ウェッジは、相場が高値圏で推移しているが、高値圏の安値が高値よりも急角度で上昇し、ライジング・ウェッジ・パターンを形成している場合に発生する。このパターンでは、相場が下降トレンドラインを下抜けし、下降に転じることが予想されます。相場が以前に下降トレンドにあった場合、これは継続パターンとなります。

ライジングウェッジ（反転パターンとして）：ライジングウェッジパターンも同じですが、上昇トレンドで発生します。ライジング・ウェッジ・パターンは、このパターンをブレイクすると下降する可能性が高いことを示唆し、上昇トレンドの反転となる。

下落ウェッジ（継続パターンとして）：下落ウェッジは、上昇ウェッジとは逆のパターンです。相場が下降しているときに見られ、下降高値が下降安値よりも急角度で下降します。下落ウェッジパターンは、相場が急角度の下降トレンドラインを押し上げ、上昇に転じることを意味します。相場が以前に上昇トレンドにあった場合、これは継続パターンとなります。

下落ウェッジ（反転パターン）：これは上記の下落ウェッジパターンと同じですが、下降トレンドで発生します。フォールディング・ウェッジ・パターンは、このパターンをブレイクすると上昇する可能性が高いことを示唆し、その場合、下降トレンドの反転となる。