Что такое криптовалюты: как они работают, как торговать

С тех пор как в 2009 году биткойн произвёл фурор, криптовалюты изменили представление мира о финансовых рынках и о том, какой бывает волатильность. Пожалуй, самый волатильный рынок из всех, крипта устроила трейдерам впечатляющее зрелище из ралли и обвалов, а сегодня стала одним из излюбленных активов у трейдеров по всему миру.

В этой статье мы разберём, как устроены криптовалюты, какими способами в них можно вкладываться и что важно знать об этом крайне волатильном рынке.

Что такое криптовалюты и как они работают?

Криптовалюта — это цифровая, или виртуальная, форма денег, которая работает в децентрализованных сетях на основе технологии блокчейн и использует криптографию для защиты. Блокчейн представляет собой распределённый реестр, который фиксирует все транзакции в сети компьютеров, обеспечивая прозрачность, безопасность и неизменяемость записей.

Разберём некоторые из этих понятий:

• Цифровая валюта: криптовалюта — это своего рода цифровые деньги. Она не существует физически, это просто числа в компьютере.
• Блокчейн: блокчейн — это цепочка информации. Когда вы отправляете кому-то криптовалюту, ваша транзакция попадает в блок. После одобрения сетью этот блок присоединяется к цепочке других блоков, образуя «блокчейн».
• Распределённый реестр: другими словами, блокчейн — это цифровой реестр, в котором фиксируются все криптовалютные транзакции. Он хранится не в одном месте, а распределён по сети компьютеров, что делает его крайне защищённым и устойчивым к подделке.
• Неизменяемость: это красивое слово означает, что попавшее в блокчейн остаётся там навсегда. Транзакции в блокчейне необратимы, и это обеспечивает высокий уровень безопасности и доверия. Изменить или удалить уже записанную информацию практически невозможно.
• Криптография: для защиты криптовалютных транзакций используются зашифрованные ключи, то есть закодированная информация, цифровые подписи, хеш-функции (алгоритмы) и другие инструменты. Приватный ключ даёт вам доступ к вашей криптовалюте и позволяет ею распоряжаться. Публичный ключ работает как адрес, на который вам присылают криптовалюту.

Криптовалюта вкратце: ключевые особенности

Прозрачность и защита личности: все транзакции записываются в публичный цифровой реестр — блокчейн, благодаря чему они прозрачны. При этом стоит помнить, что установить настоящую личность участников сделки бывает непросто: они могут пользоваться псевдонимами или вымышленными именами.

Отсутствие единого центра: в отличие от обычных денег, которые контролируют государства, криптовалюты децентрализованы. Ими не управляет ни отдельный человек, ни организация — их поддерживает сеть компьютеров.

Стоимость: как и у обычных денег, стоимость криптовалют то растёт, то падает. На неё влияют популярность, технологические улучшения и то, сколько люди готовы за неё платить.

Торговля криптовалютой: люди покупают и продают криптовалюты на разных площадках по всему миру, стремясь заработать на изменении цен. Это похоже на торговлю акциями — только цифровыми деньгами. К популярным криптобиржам относятся Coinbase, Binance и Kraken.

Хранение в кошельке: поскольку криптовалюта существует в цифровом виде, её хранят в аппаратных или программных «кошельках», где находятся публичный и приватный ключи, необходимые для управления балансом. 

Криптовалюта и обычные деньги: в чём разница?

Вот тут начинается самое интересное. Криптовалюты принципиально отличаются от традиционных фиатных денег сразу по нескольким признакам:

• Централизация и децентрализация: фиатные валюты выпускают и регулируют государства и центральные банки. Криптовалюты же работают независимо от какого-либо единого центра. Эта децентрализация принципиально важна: она означает, что ни одна организация не контролирует ваши деньги.
• Физическая форма и цифровая: фиатные валюты существуют в осязаемом виде — в купюрах и монетах (хотя цифровые валюты центральных банков набирают популярность). Криптовалюты полностью цифровые и существуют только в электронной форме.
• Глобальность: у криптовалют нет границ. Их можно отправить кому угодно и куда угодно без посредников вроде банков. Это делает международные переводы быстрее и дешевле.
• Предложение: у многих криптовалют, например у биткойна, есть предел эмиссии. Так, биткойнов никогда не будет больше определённого количества — примерно 21 миллиона (около 19 миллионов из них уже добыто). Объём же фиатных денег зависит от решений центральных банков.
• Приватность: криптовалютные транзакции псевдонимны. Они записываются в блокчейн, но ваша личность не привязана к адресу кошелька, пока вы сами её не раскроете. В случае с фиатными деньгами операции, как правило, связаны с вашей личностью через банки и финансовые организации.
• Доступность: пользоваться криптовалютами может любой, у кого есть интернет, поэтому они доступнее традиционных банковских систем, которые по разным причинам открыты не для всех.

Как торговать криптовалютой или инвестировать в неё?

К торговле криптовалютой и инвестициям в неё ведёт множество путей, и у каждого свой уровень сложности и риска. Вот некоторые стратегии торговли криптовалютой и вложений в неё:

• Купить и держать (ходлинг): самая простая стратегия — купить криптовалюту и хранить её в кошельке в расчёте на рост стоимости со временем. «Ходлеры» рассчитывают заработать на долгосрочном подорожании актива.
• Внутридневная торговля: внутридневные трейдеры покупают и продают криптовалюту в течение одного дня, зарабатывая на краткосрочных колебаниях цены.
• Свинг-трейдинг: свинг-трейдеры удерживают позиции от нескольких дней до нескольких недель, чтобы поймать ценовые колебания внутри тренда.
• Торговля фьючерсами: фьючерсные контракты позволяют спекулировать на будущей цене криптовалюты, не владея базовым активом.
• Торговля опционами: криптоопционы дают трейдеру право (но не обязанность) купить или продать криптовалюту по заранее оговорённой цене до определённой даты или в эту дату.
• Алгоритмическая торговля: алгоритмическая, или автоматическая, торговля строится на заранее запрограммированных стратегиях, которые исполняют компьютерные алгоритмы. Они анализируют данные криптовалютного рынка и совершают сделки на высокой скорости.
• P2P-торговля: P2P-площадки напрямую связывают покупателей и продавцов, позволяя торговать криптовалютой без биржи-посредника. Пользователи сами договариваются о цене и способах оплаты.
• Доходное фермерство (yield farming): этот способ предполагает предоставление ликвидности протоколам децентрализованных финансов (DeFi) в обмен на вознаграждение. Распространённая разновидность — стейкинг, когда пользователь блокирует свои монеты в блокчейн-сети, поддерживая её работу, и получает взамен дополнительные токены или долю комиссий за транзакции.
• ICO: этот вариант предполагает вложения в новые криптовалюты или токены на этапе первичного размещения монет (Initial Coin Offering, ICO).
• Криптовалютные CFD: контракты на разницу цен (CFD) позволяют спекулировать на движении цены криптовалют, не владея базовым активом. Они дают кредитное плечо и возможность зарабатывать как на растущем, так и на падающем крипторынке.

Что такое криптовалютные CFD?

Торговля криптовалютными CFD — это работа с производными инструментами, при которой трейдер спекулирует на движении цены криптовалют, не владея базовым активом.

Преимущества торговли криптовалютными CFD

• Торговля ценой криптовалюты: торговля CFD позволяет работать на крипторынке, не владея самой криптовалютой.
• Кредитное плечо: CFD позволяют управлять более крупной позицией при небольшом капитале, то есть для торговли значительным объёмом не нужен солидный депозит.
• Короткие продажи: CFD дают возможность зарабатывать не только на росте, но и на снижении цен криптовалют — за счёт коротких позиций.
• Доступ к рынку: трейдер получает доступ к разным криптовалютам без необходимости заводить несколько кошельков или регистрироваться на нескольких биржах.

На что обратить внимание с точки зрения рисков

• Риск кредитного плеча: плечо увеличивает не только прибыль, но и способно привести к серьёзным потерям капитала. Использовать его следует вместе с надлежащими мерами управления рисками.
• Рыночный риск: рынки криптовалют крайне волатильны, и цены могут меняться стремительно, поэтому управление рисками здесь критически важно, особенно для менее опытных трейдеров.
• Выбор брокера: надёжный брокер — обязательное условие честной и безопасной торговой среды.

Торгуя криптовалютой, выбирайте проверенных брокеров с хорошей репутацией, надёжной защитой и удобными для трейдера условиями. И помните: чтобы добиться успеха в торговле, необходимы дисциплинированное управление рисками и продуманный стратегический подход.