Entendiendo los niveles de soporte y resistencia: ¿qué son y cómo operar con ellos?

Uno de los conceptos más importantes en el trading y el análisis técnico es la identificación del soporte y la resistencia. En términos simples, el soporte y la resistencia son, ya sea niveles de precios específicos o áreas de precios que actúan como barreras a un precio del mercado que se mueve entre ellas.

Es un concepto simple, pero poder identificar estos niveles a veces puede ser difícil, y muchos traders principiantes incurren en equivocaciones. Así pues, vamos a ayudarte a entender mejor este concepto.

En este artículo veremos:

Qué es el soporte

El soporte es un nivel o zona de precios que está por debajo del nivel actual de los precios del mercado. Esto debería o podría hacer que el precio no baje aún más. Esto se debe a que a este nivel esperamos un aumento en la demanda, que evitaría que el precio del mercado caiga por debajo del soporte. De esta manera, los niveles de soporte tienden a actuar como un piso para los precios del mercado, fomentando una recuperación en los mercados en o desde arriba del nivel identificado como soporte.

Qué es la resistencia

Un nivel de resistencia o una zona de resistencia de precios se encuentra sobre el precio del mercado actual, que se espera que detenga movimientos de precios más altos. Sería muy probable que un aumento en la oferta superara la demanda en un nivel de resistencia (o área). Esto entonces estimularía al precio para que se detuviera en el mismo nivel o debajo de la resistencia (nivel o zona). Cuando examinamos la resistencia, estamos viendo techos potenciales a la acción del precio del mercado.

Ahora vamos a ver más específicamente los diferentes tipos de soporte y niveles de resistencia.

Soporte y resistencia en gráficos

Los niveles de soporte y resistencia de los gráficos son un término amplio que se utiliza para cubrir los varios niveles que se derivan de puntos de precios en el gráfico, los cuales incluyen:

• Fluctuaciones de precios máximos y mínimos: mínimos y máximos significativos anteriores donde el mercado ha bajado a un nivel y se ha recuperado o subido a otro nivel para luego retroceder. Estas son consideradas líneas importantes de soporte y resistencia.
• Niveles de impulso: si el mercado se ha acelerado impulsivamente desde un punto de precio, y luego ese nivel de precio se considera como un nivel notable de soporte o resistencia
• Números redondeados: los números redondeados como 12.000, ó 1,100 son considerados como niveles importantes de soporte y resistencia. Esto es por dos razones:
  • Psicológico: muchos traders e inversionistas colocan órdenes de compra o venta, Stop losses y Take profit en números redondeados. Esto es para mayor facilidad y por razones psicológicas. Lo que puede llevar a una acumulación de órdenes, oferta o demanda en números redondos, haciendo que los niveles sean notables soportes y resistencias.
  • Precios de ejercicio de las opciones: las opciones son un producto derivado. No los exploraremos aquí, solo basta con decir que las opciones tienen precios de ejercicio o "strike", los cuales son números redondeados. Éste es otro factor que contribuye a que este tipo de números sean soportes y resistencias notables. Puedes aprender más sobre opciones aquí.

Mientras lo anterior es considerado como las maneras más simples de identificar el soporte y la resistencia, a continuación, se muestran algunas otras formas que también se pueden usar.

Línea de tendencia y canal de soporte y resistencia

Las líneas y canales de tendencias se utilizan para identificar mercados que están en tendencia. El precio del mercado intentará defender las líneas y canales de tendencia, donde entonces actuarán como niveles de soporte o resistencia. Pero si las líneas o canales se rompen, entonces suele haber una aceleración a través de ellas como soporte o resistencia. Aquí examinaremos las líneas y canales de tendencia con mayor detenimiento.

Patrón de líneas como soporte y resistencia

Los patrones de precio suelen tener niveles estáticos clave o líneas dinámicas que actúan como soporte o resistencia. Si las deseas explorar en detalle, puedes ver más información en nuestro artículo.

Medias móviles

Una media móvil es una línea dinámica que rastrea el precio promedio a lo largo del tiempo. Los traders utilizan medias móviles a menudo para identificar el soporte o la resistencia. Si deseas profundizar en este asunto, visita nuestra guía.

Retrocesos y extensiones de Fibonacci

Los retrocesos y extensiones de Fibonacci se pueden calcular con la proporción áurea y las líneas de precio horizontales que se usan como niveles de soporte o resistencia. Aquí repasamos los retrocesos y extensiones de Fibonacci en más profundidad.

Bandas de Bollinger: una manera más sofisticada de usar medias móviles con bandas de desviación estándar, que fueron desarrolladas por John Bollinger. Las bandas de Bollinger se pueden utilizar como soporte y resistencia dinámicos y puedes aprender más con nuestra Guía fundamental de bandas de Bollinger.

Puntos pivote de soporte y resistencia

Los puntos pivote se derivan de cálculos relativamente simples basados en los precios máximos, mínimos y de cierre del día de trading anterior. El sistema de puntos pivote fue utilizado originalmente por los traders de piso y es una buena manera de ser consistente con los niveles. Del cálculo de los puntos pivote, se pueden identificar una serie de niveles de soporte y resistencia, pudiéndose así establecer una estrategia de trading entorno a los niveles reconocidos.

El cálculo de estos puntos se hace de la siguiente forma: donde el máximo, mínimo y cierre provienen del día anterior.

Punto pivote (PP) = (Máximo + mínimo)/ 3

Resistencia 1= (PP × 2) − Mínimo Resistencia 2= PP + (Máximo − mínimo)

Soporte 1 = (PP x 2) - Máximo Soporte 2= PP − (Máximo − mínimo)

La mayoría de las plataformas de trading modernas (tales como MT4/MT5), calculan puntos pivote de soportes y resistencias. Estos puntos pivote luego pueden utilizarse como niveles para formar parte de una estrategia de trading de puntos pivote (véase abajo).

Uso de los puntos pivote para operar

Una estrategia de trading intradía muy popular al usar soportes y resistencias de puntos pivote es decidir comprar o vender el mercado basándose en los primeros movimientos del precio en el día.

• Si el precio se mueve sobre el punto pivote (PP) a primeras horas de la sesión de trading hacia el primer nivel de resistencia, resistencia 1, esto sería una señal de compra.
• Los diferentes soportes y resistencias de puntos pivote se pueden usar como objetivos y Stop losses.
• Si los mercados se mueven por debajo del punto pivote (PP) en las primeras horas de trading, el trader puede decidir ir corto.

Esta no es la única manera en la que los soportes y resistencias de puntos pivote se pueden utilizar para una estrategia de trading de PP. Se pueden utilizar simplemente como soportes y resistencias ordinarios en una estrategia, buscando "clústers", donde los soportes y resistencias de PP están cerca de otros soportes y resistencias notables de otras fuentes.

Uso de soportes y resistencias

Hay varias maneras de usar niveles de soporte y resistencia para establecer una estrategia de trading. Inicialmente, el analista o trader debe identificar estos niveles que consideren más importantes, o quizás combinar diversos indicadores de soporte y resistencia para descubrir zonas o clústers de soporte y resistencia.

• Una vez identificadas las áreas, la estrategia debería ser utilizarlas para entrar y salir de operaciones.
• Si el mercado está en un ambiente de rango, intenta vender en el extremo superior del rango, en niveles o zonas de resistencia. Procura comprar en el extremo inferior del rango en el área de niveles de soporte.
• Si el mercado muestra una tendencia, debes procurar operar en la dirección de la tendencia. Por ejemplo, si el mercado está en una tendencia alcista, busca comprar en picos inferiores cerca o hacia los niveles o zonas de soporte. O espera que las áreas o niveles de resistencia sean superados en la tendencia al alza y luego toma posiciones largas en la ruptura por encima de la resistencia.
• En una tendencia bajista, identifica los niveles de resistencia y busca oportunidades de venta, si el precio se corrige arriba hacia la resistencia. O si la tendencia bajista se rompe por debajo del soporte, entonces entra en posiciones cortas una vez que el soporte es sobrepasado.

Soporte y resistencia: resumen

El soporte y la resistencia son un aspecto extremadamente importante del análisis técnico y cualquier estrategia de gráficos. Hay muchísimas maneras diferentes de identificarlos y aquí hemos abordado las principales, pero siempre hay otras que pueden ser utilizadas. Independientemente del nivel de trading en el que estés, este concepto debe ser tenido en cuenta, y los traders deben estar atentos a posibles niveles, aún cuando no los utilicen, ya que el mercado sin duda respeta el concepto de soporte y resistencia. Te deseamos lo mejor en el uso de estas herramientas en tu trading con Hantec Markets.