?Que es el "Oscilador asombroso"? Como leer y usar

El oscilador asombroso (Awesome Oscillator, AO) es un indicador de impulso que los traders usan para identificar las tendencias y el impulso en el mercado. Fue desarrollado por Bill Williams, un analista tecnico muy conocido, y ha llegado a ser una herramienta muy popular entre los traders debido a su sencillez y fiabilidad. En este articulo exploraremos lo que es el AO, las ventajas del oscilador asombroso, como leerlo y como pueden usarlo los traders en sus analisis tecnicos. Ademas, compararemos el AO con otro indicador de impulso, la convergencia-divergencia de medias moviles (MACD).

?Que es el "Oscilador asombroso"?

 

El oscilador asombroso se calcula restando una media movil simple (Simple Moving Average, SMA) de 34 periodos a una SMA de 5 periodos, calculando ambas SMA para el punto medio del precio (Max+Min)/2 de un instrumento financiero.

 

Oscilador asombroso = SMA 5 periodos (del punto medio (Max+Min/2)) - SMA 34 periodos (del punto medio Max+Min/2))

 

Lo cual es lo mismo que:

Oscilador asombroso = SMA 5 periodos (mediana del precio para 5 periodos) - SMA 34 periodos (mediana del precio para 34 periodos)

Donde la mediana del precio es: (Precio maximo de un periodo + Precio minimo de un periodo)/2

 

El punto medio del precio se considera una representacion mas exacta del verdadero precio del mercado que los precios de apertura o de cierre, ya que tiene en cuenta tanto el precio maximo como el precio minimo de cada periodo. El AO oscila entre valores positivos y negativos, donde los positivos indican una tendencia alcista y los negativos indican una tendencia bajista.



 

Acerca de Bill Williams

 

Bill Williams (1932-2019) fue un analista tecnico y trader conocido por desarrollar la teoria del "Trading Chaos". Ademas del oscilador asombroso, tambien desarrollo otros indicadores como el indice de facilitacion del mercado, el indicador Alligator (caiman) y el oscilador Gator. Escribio varios libros sobre trading, como "Trading Chaos" y "New Trading Dimensions". Williams enfatizo la importancia de combinar analisis tecnicos con la psicologia del mercado, y tambien el uso de la teoria del caos en el trading. Fue un conferenciante e instructor muy popular en el campo del analisis tecnico y el trading.

 

Ventajas del oscilador asombroso

 

Una de las ventajas clave de usar el AO es su sencillez. El oscilador asombroso aporta a los traders una manera clara y directa de analizar tendencias del mercado, ya que los valores positivos indican una tendencia alcista y los valores negativos indican una tendencia bajista. Esto hace que a los traders les resulte facil identificar rapidamente la direccion del mercado y tomar asi decisiones de trading bien fundamentadas.

 

Otra ventaja del AO es su fiabilidad. Como ya se menciono, el indicador se basa en el punto medio del precio. Esto se considera que refleja con mas precision el "verdadero" precio del mercado (mas que los precios de apertura y cierre). Esta caracteristica ayuda a minimizar las senales falsas e incrementa la fiabilidad del oscilador asombroso como indicador.

 

Ademas de su simplicidad y fiabilidad, el AO tambien puede usarse junto con otras herramientas de analisis tecnico para que el trader mejore adicionalmente su analisis del mercado. Por ejemplo, una tendencia alcista indicada por valores positivos en el oscilador asombroso puede confirmarse con una linea de tendencia alcista, mientras que una tendencia bajista indicada por valores negativos del AO puede confirmarse con una linea de tendencia bajista.

 

Los traders tambien pueden usar el oscilador asombroso junto con otros indicadores de impulso tales como el indice de fuerza relativa (RSI) o la convergencia-divergencia de medias moviles (MACD) para que aporten un analisis mas exhaustivo de las tendencias y el impulso en el mercado. Mas adelante comparamos el oscilador asombroso con el MACD.

 

Como interpretar el oscilador asombroso

 

El oscilador asombroso es un indicador de impulso que proporciona a los traders senales sobre la fortaleza del actual impulso en el mercado. He aqui los pasos para interpretar el oscilador asombroso:

• Identifica la linea de cero: El AO oscila entre valores positivos y negativos, donde los positivos indican una tendencia alcista y los negativos indican una tendencia bajista. La linea de cero es la linea que separa los valores positivos y negativos.
• Interpreta la direccion y magnitud del AO: La direccion del AO indica la tendencia, donde un impulso alcista indica una tendencia alcista y un impulso bajista indica una tendencia bajista. La magnitud del AO indica la fortaleza de la tendencia, donde valores mayores indican una mayor fortaleza en la tendencia.
• Busca divergencias: Las divergencias alcistas ocurren cuando el AO forma minimos crecientes mientras que el precio forma minimos decrecientes, lo que indica un posible vuelco alcista en la tendencia. Las divergencias bajistas ocurren cuando el AO forma maximos decrecientes mientras el precio forma maximos crecientes, lo que indica un posible vuelco bajista en la tendencia.
• Identificar senales de platillo: las senales de platillo (saucer) ocurren cuando el AO cambia su direccion tras cruzar la linea de cero. Una senal de platillo es alcista cuando el AO cruza de valores negativos a positivos, y bajista cuando cruza de valores positivos a negativos.
• Usalo con otras herramientas de analisis tecnico: El oscilador asombroso deberia usarse junto con otras herramientas de analisis tecnico, tales como niveles de soporte y resistencia, patrones de precio y lineas de tendencia, para realizar un analisis de mercado mas exhaustivo.
• Es importante tener en cuenta que el oscilador asombroso es un indicador demorado o retrasado, lo que significa que da senales despues de que hayan tenido lugar los cambios en el mercado. Los traders deberian usar el AO en conjuncion con otros indicadores y tecnicas de analisis a fin de confirmar senales y minimizar el riesgo de senales falsas.

Como usar el oscilador asombroso

 

A fin de comprender mejor como funciona el AO, consideremos un ejemplo. Imagina que un trader esta analizando el grafico de precios de una accion de bolsa y observa que el valor del AO es positivo. Esto indica que la SMA de 5 periodos para el punto medio en el precio esta por encima de la SMA de 34 periodos, lo que indica una tendencia alcista. En este escenario, el trader puede decidir abrir una posicion larga, ya que es probable que el mercado continue moviendose al alza.

 

Por otro lado, si el valor del AO es negativo, eso indica que la SMA de 5 periodos para el punto medio en el precio esta por debajo de la SMA de 34 periodos, lo que indica una tendencia bajista. En este escenario, el trader puede elegir abrir una posicion corta, ya que es probable que el mercado continue moviendose a la baja.

 

Es importante tener presente que el AO es un indicador de impulso, y no un indicador de seguimiento de tendencias. Esto quiere decir que el AO es mas efectivo identificando el impulso a corto plazo, pero no siempre refleja de manera precisa la tendencia general de un instrumento financiero. Por consiguiente, los traders deberian usar el AO junto con otras herramientas de analisis tecnico para que estas les aporten un analisis del mercado mas exhaustivo.

 

Oscilador asombroso y MACD

 

La convergencia-divergencia de medias moviles (MACD) es otro indicador de impulso que usan los traders para analizar el mercado. Normalmente se calcula restando una media movil exponencial (Exponential Moving Average, EMA) de 26 periodos a una EMA de 12 periodos. Ademas de la linea MACD, los traders tambien usan la linea de senal, que es una EMA de 9 periodos de la linea MACD, y el histograma, que es la diferencia entre la linea MACD y la linea de senal. El indicador MACD esta considerado como un indicador de seguimiento de tendencias, ya que proporciona senales a los traders cuando el mercado esta cambiando de direccion.

 

Hay algunas diferencias clave en los calculos del MACD con respecto a los del AO, que les llevan a ser mas efectivos en diferentes situaciones. El MACD usa la EMA, que da mas peso a los datos de precio recientes, mientras que el AO usa la SMA, que da el mismo peso a todos los precios dentro del periodo especificado. Esto se traduce en que el MACD puede responder antes a los movimientos recientes en el precio, por lo que se le considera un indicador de seguimiento de tendencia mas sensible y a corto plazo, mientras que el AO puede ser mas fiable para tendencias a mas largo plazo.

 

Otra diferencia clave entre los dos indicadores es el numero de medias moviles utilizadas en sus calculos. El MACD usa dos medias moviles, mientras que el AO usa dos medias moviles y el punto medio en los precios. Esto se traduce en que el AO aporta a los traders un analisis mas redondeado de las tendencias y el impulso en el mercado, ya que toma en consideracion tanto los precios maximos como los minimos para un periodo dado.

 

En terminos de senales, el MACD proporciona a los traders senales basadas en el cruce de su linea MACD y su linea de senal, asi como en el histograma. El AO proporciona a los traders senales basadas en los valores positivos y negativos del indicador, asi como divergencias alcistas y bajistas (como se ilustro antes).

 

Resumen del oscilador asombroso

 
El oscilador asombroso (AO) es una herramienta de analisis tecnico simple y fiable que proporciona a los traders una manera clara y directa de analizar las tendencias y el impulso en el mercado. Su sencillez y fiabilidad hacen que sea una eleccion popular entre los traders, y la posibilidad de usarlo conjuntamente con otras herramientas de analisis tecnico incrementa aun mas su efectividad. Tanto si eres un trader con experiencia como si estas empezando, el AO es una herramienta valiosa que te puede aportar un analisis mas exhaustivo del mercado.