Что такое торговые индикаторы?

Торговые индикаторы — важнейший инструмент для оценки рынка и принятия значимых инвестиционных решений. Здесь мы разберём, что такое торговые индикаторы, какими они бывают и какие из них используются чаще всего. Это даст нам базовые представления, необходимые перед тем, как применять их в собственных торговых стратегиях.

Торговые индикаторы — это математические расчёты, построенные на цене и (или) объёме торгов по инструменту. Трейдеры используют их, чтобы понимать текущее состояние рынка и находить потенциальные торговые возможности. Видов торговых индикаторов существует множество, и у каждого своя формула расчёта и свой подход к анализу рынка. Ниже мы разберём некоторые из них и покажем, для чего именно применяется каждый.

Какими бывают торговые индикаторы?

Мы рассмотрим три основные категории торговых индикаторов: индикаторы импульса, трендовые индикаторы и индикаторы волатильности.

Индикаторы импульса

Индикаторы импульса — важный инструмент технического анализа, который трейдеры широко применяют для оценки скорости изменения цены инструмента. Логика здесь такая: если цена движется в определённом направлении, импульс в эту сторону должен сохраняться до тех пор, пока не произойдёт заметной смены рыночных настроений или тренда. Это позволяет трейдеру увидеть, когда тренд теряет силу и когда возможен его разворот.

Индикаторов импульса несколько, среди них индекс относительной силы (RSI) и осциллятор Стохастик. Эти индикаторы помогают трейдеру распознавать состояния перекупленности и перепроданности, а также потенциальные сигналы на покупку и продажу. Однако важно помнить: полагаться только на индикаторы импульса нельзя — их всегда следует сочетать с другими инструментами технического анализа, а перед совершением сделок использовать и фундаментальный анализ.

Например, RSI, который мы подробнее разберём ниже, — популярный индикатор импульса, помогающий выявлять возможную перекупленность или перепроданность. Значение RSI выше 70 считается признаком перекупленности, а ниже 30 — перепроданности. Эти уровни могут указывать трейдеру на потенциальные возможности для покупки или продажи.

Осциллятор Стохастик — ещё один индикатор импульса: он показывает положение цены инструмента относительно её диапазона за выбранный период. Стохастик помогает распознавать возможную перекупленность и перепроданность и может использоваться для формирования сигналов на покупку и продажу.

Трендовые индикаторы

Трендовые индикаторы — ещё один широко используемый трейдерами инструмент: с их помощью определяют и отслеживают тренды в цене инструмента. Трендом называют общее направление движения цены, и его понимание помогает трейдеру находить возможности для заработка. Трендовые индикаторы созданы как раз для того, чтобы определять направление тренда и принимать на основе этого взвешенные торговые решения.

Трендовых индикаторов несколько, в том числе скользящие средние, линии тренда и индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD). Скользящие средние, например, относятся к самым популярным трендовым индикаторам: на график наносится средняя цена инструмента за заданное число периодов (подробнее об этом ниже). Линии тренда — ещё один популярный трендовый индикатор: несколько ценовых точек соединяются линией, по направлению которой и определяется тренд. MACD — более продвинутый трендовый индикатор, который определяет направление тренда по разнице между двумя скользящими средними.

Помимо определения направления тренда, трендовые индикаторы помогают распознавать и его возможные развороты. Например, смена направления линии тренда или пересечение линий в индикаторе MACD может сигнализировать о вероятном развороте. Трейдер может использовать эту информацию, чтобы скорректировать стратегию и воспользоваться рыночными возможностями.

Индикаторы волатильности

Последняя категория торговых индикаторов — индикаторы волатильности. Они являются ключевым элементом технического анализа и играют важную роль в оценке риска, связанного с конкретным инструментом. Волатильность — это степень колебаний цены, то есть то, насколько сильно цена инструмента меняется за определённый период. Чем выше волатильность, тем сильнее колебания цены и тем выше риск по инструменту.

Главная задача индикаторов волатильности — помочь трейдеру оценить уровень риска по инструменту. Эта информация крайне важна: она позволяет принимать взвешенные решения о том, когда входить в сделку или выходить из неё и какую сумму вкладывать. С помощью индикаторов волатильности трейдер выявляет периоды низкой и высокой волатильности и соответствующим образом корректирует стратегию. Например, в периоды высокой волатильности он может сократить присутствие на рынке, уменьшив позиции или полностью закрыв сделку, чтобы снизить риск.

К индикаторам волатильности относятся полосы Боллинджера, средний истинный диапазон (ATR) и историческая волатильность. Полосы Боллинджера — популярный индикатор волатильности: он откладывает два стандартных отклонения от простой скользящей средней и показывает уровень волатильности по инструменту (подробнее ниже). Средний истинный диапазон (ATR) — ещё один индикатор волатильности, измеряющий средний диапазон ценовых движений за заданное число периодов. Индикатор исторической волатильности оценивает прошлые движения цены инструмента и помогает прогнозировать будущую волатильность.

Наиболее популярные торговые индикаторы

Здесь мы остановимся на трёх наиболее востребованных индикаторах — по одному из каждой категории (импульс, тренд и волатильность): это индекс относительной силы (RSI), скользящие средние и полосы Боллинджера.

Индекс относительной силы (RSI)

RSI — широко применяемый индикатор импульса, который подходит для самых разных торговых стратегий и стилей. Он прост, но эффективен и даёт трейдерам и инвесторам ценную информацию. С помощью RSI можно распознавать возможные развороты тренда, состояния перекупленности и перепроданности, а также потенциальные возможности для покупки или продажи. RSI строится по шкале от 0 до 100: значение выше 70 говорит о перекупленности инструмента, а ниже 30 — о перепроданности, и оба этих уровня служат сигналами для трейдера.

Кроме того, RSI можно применять вместе с другими инструментами и индикаторами технического анализа — скользящими средними, линиями тренда и осцилляторами, — чтобы подтверждать торговые сигналы и повышать точность анализа рынка. Важно понимать: при всей своей пользе RSI не является самодостаточным индикатором и не должен применяться изолированно. Принимая торговые решения, всегда учитывайте и другие факторы: рыночные настроения, экономические данные и ценовое движение.

Скользящие средние

Ещё одна разновидность торговых индикаторов — скользящие средние, популярные трендовые индикаторы, с помощью которых трейдеры и инвесторы определяют и отслеживают тренды в ценах инструментов. Существует несколько видов скользящих средних, в том числе простые скользящие средние (SMA), экспоненциальные (EMA) и взвешенные (WMA). Каждый вид рассчитывается по-своему и имеет собственные плюсы и минусы.

Одно из ключевых достоинств скользящих средних — способность выявлять рыночные тренды и помогать принимать взвешенные торговые решения. Например, если цена инструмента устойчиво держится выше своей скользящей средней, считается, что он находится в восходящем тренде, и трейдер может искать возможности для покупки. И наоборот: если цена стабильно находится ниже скользящей средней, речь идёт о нисходящем тренде, и трейдер может присматриваться к продажам.

Скользящие средние помогают также определять потенциальные уровни поддержки и сопротивления. Например, если цена инструмента раз за разом отскакивает от 200-дневной скользящей средней, трейдер может считать этот уровень значимой поддержкой или сопротивлением и скорректировать стратегию. Кроме того, можно использовать сразу несколько скользящих средних — например, 50-дневную и 200-дневную, — чтобы подтвердить направление и силу тренда. Как и в случае с RSI, применять скользящие средние в одиночку не стоит: при торговле нужно учитывать всю рыночную картину.

Полосы Боллинджера

Последний торговый индикатор, который мы разберём, — полосы Боллинджера, относящиеся к индикаторам волатильности. Если цена инструмента устойчиво держится у верхней полосы Боллинджера, это говорит о сильном восходящем тренде; если же она стабильно идёт вдоль нижней полосы — о сильном нисходящем. Ширина полос Боллинджера тоже кое-что подсказывает об уровне волатильности на рынке: широкие полосы указывают на высокую волатильность, узкие — на низкую. Опираясь на это, трейдер может корректировать стратегию под текущие рыночные условия.

Ещё одно применение полос Боллинджера — поиск возможных пробоев. Если цена инструмента пробивает верхнюю полосу Боллинджера, это может указывать на зарождение бычьего тренда, а пробой нижней полосы — на медвежий. Трейдеры часто используют такие сигналы как повод войти в сделку или выйти из неё. И снова напомним: полосы Боллинджера не стоит применять изолированно.

Торговые индикаторы: главные выводы

В целом торговые индикаторы — важный инструмент трейдера на финансовых рынках. Опираясь на статистические расчёты по цене и объёму торгов, они дают ценное представление о текущем состоянии рынка и помогают находить потенциальные торговые возможности. Видов торговых индикаторов много, и они делятся на отдельные категории (импульс, тренд и волатильность), каждая со своей методикой расчёта и своими сферами применения.

При поиске потенциальных торговых возможностей полезно использовать один или несколько таких индикаторов. Однако важно помнить, что ни один отдельно взятый индикатор не даёт полной картины рынка, поэтому применять их следует в сочетании друг с другом и с другими инструментами технического анализа, а также со стратегиями управления рисками, чтобы выстроить целостную торговую стратегию.