Что такое торговля CFD?

CFD, или контракты на разницу, впервые появились в начале 1990-х годов: их представила лондонская финансовая компания IG Group, чтобы трейдеры могли спекулировать на движениях цены различных финансовых инструментов, не владея базовыми активами. Поначалу CFD использовали в основном профессиональные трейдеры и институциональные инвесторы, но в начале 2000-х они стали доступны и розничным трейдерам, когда онлайн-брокеры начали предлагать платформы для торговли CFD. Такая доступность принесла им заметную популярность у розничных трейдеров. В последние годы использование CFD выросло по всему миру, и во многих странах теперь есть регулируемые рынки для торговли ими. Несмотря на определённые споры вокруг этих инструментов, трейдеры по-прежнему широко используют CFD как форму торговли производными инструментами, чтобы получить доступ к рынку.

1. Кредитное плечо: плечо в контрактах на разницу (CFD) позволяет трейдеру управлять крупными позициями при относительно небольшом капитале. Это работает за счёт заёмных средств брокера, которые увеличивают размер сделки.

Например, трейдер хочет торговать валютной парой EUR/USD на сумму $100 000 с плечом 1:100. Чтобы открыть такую сделку, ему потребуется всего $1 000 в качестве маржи на счёте. То есть на каждый $1 на счёте трейдера он может управлять $100 на рынке.

Другой пример, с сырьевым товаром: допустим, текущая рыночная цена нефти — $60 за баррель. Чтобы открыть сделку на 1000 баррелей нефти с плечом 1:20, трейдеру потребуется всего $3 000 маржи на счёте. То есть на каждый $1 на счёте он может управлять нефтью на $20.

Важно понимать, что плечо увеличивает и прибыль, и убытки. Если сделка идёт в пользу трейдера, он может получить крупную прибыль при небольших вложениях. Но если сделка идёт против него, потери тоже могут оказаться крупными.

2. Короткие продажи: CFD позволяют трейдеру продавать в короткую, то есть зарабатывать на падении рынка. Например, если трейдер считает акцию переоценённой и ожидает снижения её стоимости, он может продать её в короткую и получить прибыль по мере падения цены.

3. Широкий выбор рынков: CFD открывают трейдеру доступ к самым разным рынкам — акциям, индексам, сырьевым товарам и валютам. Это позволяет диверсифицировать портфель и использовать разные рыночные условия. Например, трейдер может вложиться в CFD на фондовый индекс и одновременно торговать CFD на золото.

4. Низкие издержки: издержки по CFD обычно ниже, чем при традиционных способах торговли — например, при покупке и продаже акций. О видах издержек мы поговорим чуть ниже.

5. Гибкость: CFD дают трейдеру гибкость в размере сделки и её исполнении. Например, трейдер может войти в сделку или выйти из неё в любой момент и торговать любым объёмом — большим или совсем небольшим.

6. Отсутствие владения активом: CFD не требуют от трейдера владеть базовым активом, поэтому ему не нужно думать о дополнительных обязанностях, которые с этим связаны. Например, трейдеру не приходится платить за хранение или нести другие расходы, связанные с владением активом.

1. Длинный ордер (на покупку) — это ордер на покупку конкретной валюты по текущей рыночной цене. Например, если трейдер считает, что доллар США укрепится относительно евро, он может выставить ордер на покупку CFD на пару доллар США / евро. Если рыночная цена этого CFD вырастет, трейдер получит прибыль.

2. Короткий ордер (на продажу) — это ордер на продажу конкретной валюты по текущей рыночной цене. Например, если трейдер считает, что японская иена ослабнет относительно австралийского доллара, он может выставить ордер на продажу CFD на пару японская иена / австралийский доллар. Если рыночная цена этого CFD упадёт, трейдер получит прибыль.

Отложенный ордер — это тип ордера, который трейдер размещает у брокера, чтобы купить или продать финансовый инструмент по определённой цене в будущем. Такие ордера используют, чтобы войти в сделку или выйти из неё, когда рынок дойдёт до заданного уровня, а не по текущей рыночной цене.

В торговле CFD применяют несколько типов отложенных ордеров:

1. Buy Limit: ордер на покупку финансового инструмента по цене ниже текущей рыночной.
2. Sell Limit: ордер на продажу финансового инструмента по цене выше текущей рыночной.
3. Buy Stop: ордер на покупку финансового инструмента по цене выше текущей рыночной.
4. Sell Stop: ордер на продажу финансового инструмента по цене ниже текущей рыночной.

Отложенные ордера удобны трейдеру: они позволяют автоматически войти в сделку или выйти из неё при выполнении определённых условий, вместо того чтобы постоянно следить за рынком и вручную выставлять ордера.

Издержки торговли CFD включают различные комиссии и сборы — в зависимости от брокера и конкретной сделки. Вот примеры распространённых издержек при торговле CFD:

1. Спред: это разница между ценой покупателя (bid) и ценой продавца (ask) по CFD. Например, если цена bid по CFD составляет $50, а цена ask — $51, спред равен $1. Спред может различаться в зависимости от торгуемого актива и брокера.

2. Плата за перенос позиции через ночь (свап): это процесс, при котором две стороны обмениваются средствами, чтобы выполнить свои краткосрочные обязательства по контракту. Одна сторона передаёт другой определённую сумму в обмен на согласованный доход по займу. Этот доход обычно рассчитывается по фиксированной процентной ставке, которую, как правило, определяет центральный банк страны, где совершается операция. Свап может покрывать издержки переноса позиции через ночь — например, процентные платежи или расходы на обмен валюты.

Если сделка по CFD остаётся открытой на ночь, с трейдера может взиматься плата за финансирование. Например, если трейдер покупает CFD на акцию с плечом 1:100 и переносит позицию через ночь, с него могут удержать плату в размере 0,1% от стоимости сделки.

3. Торговая комиссия: некоторые брокеры берут комиссию с каждой сделки — независимо от того, покупка это или продажа. Например, брокер может брать $5 за каждую сделку по CFD.

4. Плата за неактивность: некоторые брокеры могут взимать плату за неактивность, если трейдер не совершает сделок в течение определённого времени. Например, брокер может брать $10 в месяц, если трейдер не совершал сделок 6 месяцев.

Торговля акциями: CFD на отдельные акции позволяют спекулировать на движениях цены конкретных компаний — например, Apple, Amazon или Facebook.

Сырьевые товары: CFD на такие товары, как золото, серебро, нефть и природный газ, позволяют спекулировать на движениях цены этого сырья.

Индексы: CFD на индексы — например, S&P 500, NASDAQ или FTSE 100 — позволяют спекулировать на динамике целой корзины акций.

Форекс: CFD на валюты — доллар США, евро, британский фунт и другие — позволяют спекулировать на относительной силе разных валют.

Криптовалюты: некоторые брокеры предлагают также CFD на криптовалюты, такие как Bitcoin и Ethereum, что позволяет трейдеру спекулировать на движениях цены этих цифровых активов.

Часы торговли CFD зависят от базового актива. Ниже — расписание для самых популярных рынков CFD:

CFD на акции: часы торговли CFD на акции, как правило, повторяют часы работы соответствующей фондовой биржи. Например, NYSE и NASDAQ работают с 13:30 до 21:00 GMT, поэтому CFD на акции с этих бирж торгуются в те же часы.

CFD на валюты: CFD на валюты можно торговать круглосуточно пять дней в неделю, поскольку рынок форекс открыт непрерывно с воскресенья 22:00 GMT до пятницы 21:00 GMT.

CFD на сырьевые товары: у CFD на сырьевые товары также расширенные часы торговли, поскольку сырьевые рынки открыты почти круглосуточно. Например, электронная торговля нефтью на бирже CME Globex идёт с 23:00 до 22:15 GMT.

CFD на индексы: CFD на индексы отражают динамику фондового индекса, и часы их торговли близки к часам CFD на акции. Например, индекс S&P 500, который строится на базе NYSE, торгуется с 14:30 до 21:00 GMT.

1. Выберите CFD-брокера: вам понадобится надёжный брокер — например, Hantec Markets, — который предоставляет торговлю CFD. Ищите брокера, регулируемого авторитетным финансовым органом и предлагающего удобную торговую платформу.

2. Откройте счёт для торговли CFD: выбрав брокера, вам нужно будет открыть счёт и пройти его процедуру верификации. Она может включать предоставление личных данных и подтверждение личности.

3. Пополните счёт: чтобы начать торговать, нужно внести средства на счёт. Большинство брокеров принимают разные способы пополнения — например, кредитные и дебетовые карты и банковский перевод.

4. Выберите базовый актив: вам нужно будет выбрать базовый актив для торговли. Это может быть акция, сырьевой товар, валюта или индекс.

5. Выставите ордер в платформе для торговли CFD: выбрав базовый актив, вы можете выставить ордер на его покупку или продажу. Например, если вы считаете, что цена акции вырастет, вы выставите ордер на «покупку». Если считаете, что цена упадёт, — ордер на «продажу».

6. Следите за сделкой: вам нужно будет отслеживать свою сделку и при необходимости вносить корректировки. Например, если цена базового актива идёт в вашу пользу, стоит подумать о закрытии позиции, чтобы зафиксировать прибыль. Если цена идёт против вас, стоит подумать о закрытии позиции, чтобы ограничить убыток.

Выбор брокера для торговли CFD (контрактами на разницу) может оказаться непростой задачей: перед решением нужно учесть сразу несколько факторов. Вот основные из них:

1. Выбирая CFD-брокера, крайне важно искать авторитетную и регулируемую компанию. Это означает, что у брокера есть лицензия и что его деятельность контролирует государственный регулятор — например, FCA (Financial Conduct Authority) в Великобритании, FSC (Financial Services Commission) на Маврикии или ASIC (Australian Securities and Investments Commission) в Австралии. Такие органы следят за тем, чтобы брокер соблюдал строгие правила и требования, защищал средства клиентов и обеспечивал честные условия торговли.

2. Ещё один важнейший фактор — торговая платформа брокера. Она должна быть понятной и давать широкий набор инструментов и функций, которые помогают трейдеру принимать обоснованные решения. Сюда входят инструменты технического анализа, рыночные данные в реальном времени и возможности построения графиков.

3. Важно также учитывать комиссии и спреды брокера. CFD-брокеры обычно берут спред — разницу между ценой покупателя и ценой продавца по активу. Чем меньше спред, тем лучше для трейдера. Некоторые брокеры берут дополнительные сборы за отдельные услуги — например, за перенос позиции через ночь или за неактивность. Стоит внимательно изучить тарифы брокера и убедиться, что они разумны и соответствуют рыночной практике.

4. Не менее важна и доступность клиентской поддержки: у хорошего CFD-брокера сервис должен быть быстрым и эффективным. Ищите брокера, который предлагает несколько каналов связи — электронную почту, телефон и онлайн-чат.

Hantec Markets предлагает полный набор торговых инструментов на платформе MT4, включая все необходимые графики. Возможность торговать CFD на акции, индексы и другие финансовые инструменты позволяет удобно управлять своими сделками. Обновлённое программное обеспечение MetaTrader делает анализ ещё эффективнее. Кроме того, для мобильных пользователей доступно приложение Hantec Markets Trading: с ним вы получаете доступ к рынкам и актуальным курсам валют из любого места.

Торговая стратегия — это подход, которым трейдер руководствуется при входе в сделки и выходе из них на финансовых рынках. Существует несколько разных методик торговли, и у каждой свои плюсы и минусы. Вот самые распространённые:

Внутридневная торговля: при этой методике трейдер открывает и закрывает сделки в пределах одного торгового дня. Внутридневные трейдеры обычно опираются на технический анализ и графические инструменты, чтобы находить краткосрочные движения цены и зарабатывать на них. Плюс подхода в том, что он позволяет использовать краткосрочные движения, но он же несёт высокий риск и требует много времени и внимания.

Позиционная торговля: позиционная торговля — более долгосрочный подход, при котором трейдер держит позицию несколько недель или даже месяцев. Позиционные трейдеры обычно опираются на фундаментальный анализ и технические индикаторы, чтобы находить долгосрочные тренды и зарабатывать на них. Такой подход менее рискован, чем внутридневная торговля, но требует более длинного горизонта и большей готовности переносить рыночные колебания.

Свинг-трейдинг: свинг-трейдинг — методика, нацеленная на среднесрочные движения цены: позиции обычно держат от нескольких дней до пары недель. Свинг-трейдеры используют технический анализ и графические инструменты, чтобы находить ценовые паттерны и тренды и соответственно входить в сделки и выходить из них. Свинг-трейдинг — золотая середина между внутридневной и позиционной торговлей: умеренный риск и умеренный горизонт.

Скальпинг: скальпинг — высокочастотная стратегия, нацеленная на заработок на небольших движениях цены. Скальперы входят в сделки и выходят из них очень быстро, удерживая позиции всего несколько секунд или минут. Скальпинг требует высокого мастерства, концентрации и дисциплины, а также быстрого исполнения и низких задержек.

Подробнее о торговых стратегиях читайте в нашем материале о лучших торговых стратегиях.

Как и любая другая форма торговли, CFD несут определённые риски. К ним относятся:

Риск кредитного плеча: CFD часто торгуют с использованием маржи, то есть трейдер может управлять крупными позициями при относительно небольшом капитале. Это способно увеличить потенциальную прибыль, но повышает и вероятность убытков.

Рыночный риск: CFD подвержены тем же рыночным условиям, что и базовые активы, и цены могут быстро двигаться в ответ на новости и события. Это значит, что трейдер может быстро получить существенные убытки, если не успеет вовремя отреагировать на изменение рыночной ситуации.

Риск ликвидности: CFD не торгуются на центральной бирже, и ликвидность конкретного рынка может меняться в зависимости от времени суток и других факторов. Из-за этого войти в сделку или выйти из неё по желаемой цене бывает сложно, что может привести к убыткам.

Риск контрагента: CFD обычно торгуют через посредников — например, брокеров. Если брокер станет неплатёжеспособным или по иным причинам не сможет исполнить свои обязательства, трейдер рискует потерять свои вложения.

Регуляторный риск: во многих странах CFD не регулируются, а значит, существует риск мошенничества или обмана.

Риск того, что стоп-лосс не сработает: стоп-лосс-ордера используют, чтобы ограничить возможные потери, но на быстро движущихся рынках цена, по которой сработает стоп-лосс, может существенно отличаться от заданной, и убыток окажется больше ожидаемого.

Например, допустим, трейдер покупает валютный CFD по цене 1,2000 и ставит стоп-лосс на 1,1900. Если рынок пойдёт против трейдера и цена дойдёт до 1,1900, стоп-лосс-ордер автоматически закроет сделку, ограничив возможный убыток 100 пипсами.

Защита от отрицательного баланса и принудительное закрытие по марже

Защита от отрицательного баланса — это механизм управления риском, который гарантирует, что баланс счёта трейдера не может уйти ниже нуля. То есть даже если стоимость открытых позиций трейдера опустится ниже нуля, он не будет отвечать за дополнительные убытки.

Принудительное закрытие по марже: это механизм, который автоматически закрывает открытые позиции трейдера, когда уровень маржи падает ниже определённого порога. Так трейдера защищают от дальнейших потерь и снижают вероятность отрицательного баланса.

Например, допустим, трейдер торгует валютами через платформу CFD (контрактов на разницу). Баланс его счёта — $10 000, а объём позиции по CFD — $100 000. Маржинальное требование по такой позиции составляет 5%, то есть трейдеру нужно поддерживать на счёте уровень маржи не ниже 5%.

Если стоимость валюты существенно упадёт, баланс счёта трейдера тоже может снизиться и потенциально уйти в минус. Однако при действующей защите от отрицательного баланса счёт трейдера будет защищён и не уйдёт ниже нуля.

Кроме того, если уровень маржи опустится ниже требуемого порога, платформа автоматически закроет открытые позиции трейдера, чтобы защитить его от дальнейших потерь.

Хеджирование

Хеджирование — это стратегия управления риском, которую применяют, чтобы снизить возможные потери на финансовых рынках. Один из популярных способов хеджирования — использование контрактов на разницу (CFD) на валюты и сырьевые товары.

При торговле на валютном рынке колебания курсов представляют для инвестора существенный риск. Например, если инвестор держит крупную позицию в иностранной валюте и её стоимость внезапно падает, он может понести серьёзные потери. Используя CFD на валюты, инвестор может захеджировать свою позицию и потенциально компенсировать возможные убытки.

Так же и на сырьевых рынках: колебания цен несут значительные риски. Например, если инвестор держит крупную позицию в сырьевом товаре и его цена внезапно падает, инвестор может понести серьёзные потери. Используя CFD на сырьевые товары, он может захеджировать позицию и потенциально компенсировать возможные убытки.

Итак, хеджирование с помощью CFD на валюты и сырьевые товары может быть эффективной стратегией управления риском для инвесторов, которые хотят снизить возможные потери на этих рынках. Важно помнить, что хеджирование не гарантирует прибыли, и перед любыми действиями стоит проконсультироваться с финансовым советником.

Чтобы начать торговать CFD в Hantec Markets, вам нужно открыть счёт. Вы можете открыть реальный счёт, который позволяет вносить средства и торговать на финансовых рынках, либо демо-счёт, на котором можно потренироваться в торговле CFD на виртуальные деньги. Перейдите по ссылке, чтобы открыть торговый счёт – https://hmarkets.com/live-account-pre-registration/