什么是神奇振荡器：如何阅读和使用

神奇振荡器（AO）是交易者用来识别市场趋势和动量的动量指标。它由比尔·威廉姆斯开发，他是一位知名的技术分析师，由于其简单性和可靠性，已成为交易者中流行的工具。在本文中，我们将探讨AO是什么、神奇振荡器的好处、如何阅读它以及交易者如何在技术分析中使用它。此外，我们将把AO与替代的移动平均收敛发散（MACD）动量指标进行比较。

 

什么是神奇振荡器？

 

神奇振荡器是通过从金融工具的中点（H+L）/2价格中减去34周期简单移动平均（SMA）来计算的，减去5周期SMA。

神奇振荡器 = 5周期SMA（中点（H+L/2）） - 34周期SMA（中点（H+L/2）

这与以下内容相同：

神奇振荡器 = 5周期SMA（中位数价格，5周期） - 34周期SMA（中位数价格，34周期）

其中中位数价格为：（一个交易日的最高价 + 最低价）/2

 

中点价格被认为比开盘价或收盘价更准确地代表真实市场价格，因为它考虑了给定时期的最高价和最低价。AO在正值和负值之间波动，正值表示看涨趋势，负值表示看跌趋势。



 

关于比尔·威廉姆斯

 

比尔·威廉姆斯（1932-2019）是一位技术分析师和交易员，以开发“交易混沌”理论而闻名。除了开发神奇振荡器外，他还制作了其他指标，包括市场便利指数、鳄鱼指标和鳄鱼振荡器。他是几本关于交易的书籍的作者，包括《交易混沌》和《新的交易维度》。威廉姆斯强调将技术分析与市场心理结合的重要性，并强调在交易中使用混沌理论。他是技术分析和交易领域的受欢迎演讲者和教育者。

 

神奇振荡器的好处

 

使用AO的一个关键好处是其简单性。神奇振荡器为交易者提供了一种清晰明了的方式来分析市场趋势，因为正值表示上升趋势，负值表示下降趋势。这使得交易者能够快速识别市场方向并做出明智的交易决策。

 

AO的另一个好处是其可靠性。如上所述，该指标基于中点价格。这被认为是对“真实”市场价格的更精确反映（比开盘价或收盘价）。这个特性有助于最小化虚假信号，并提高神奇振荡器作为指标的可靠性。

 

除了其简单性和可靠性外，AO还可以与其他技术分析工具结合使用，以进一步改善交易者的市场分析。例如，正的神奇振荡器值所指示的看涨趋势可能会通过上升趋势线得到确认，而负的AO值所指示的看跌趋势可能会通过下降趋势线得到确认。

 

交易者还可以将神奇振荡器与其他动量指标结合使用，例如相对强弱指数（RSI）或移动平均收敛发散（MACD），以提供更全面的市场趋势和动量分析。我们在下面比较神奇振荡器与MACD。

 

如何阅读神奇振荡器

 

神奇振荡器是一个动量指标，为交易者提供基于当前市场动量强度的信号。以下是阅读神奇振荡器的步骤：

• 识别零线：AO在正值和负值之间波动，正值表示看涨趋势，负值表示看跌趋势。零线是分隔正值和负值的线。

• 解释AO的方向和幅度：AO的方向指示趋势，向上的动量表示看涨趋势，向下的动量表示看跌趋势。AO的幅度指示趋势的强度，较大的值表示更强的趋势。

• 寻找背离：看涨背离发生在AO形成更高的低点，而价格形成更低的低点时，表明潜在的看涨反转。看跌背离发生在AO形成更低的高点，而价格形成更高的高点时，表明潜在的看跌反转。

• 识别碟形信号：碟形信号发生在AO穿越零线后改变方向。当AO从负值穿越到正值时，碟形信号是看涨的；当AO从正值穿越到负值时，碟形信号是看跌的。

• 与其他技术分析工具一起使用：神奇振荡器应与其他技术分析工具结合使用，例如支撑和阻力位、价格模式和趋势线，以提供更全面的市场分析。

• 重要的是要注意，神奇振荡器是一个滞后指标，这意味着它提供的信号是在变化发生后。交易者应将AO与其他指标和分析技术结合使用，以确认信号并最小化虚假信号的风险。

如何使用神奇振荡器

 

为了更好地理解AO的工作原理，让我们考虑一个例子。假设一个交易者正在分析一只股票的价格图表，并注意到AO值为正。这表明中点价格的5周期SMA高于34周期SMA，表明看涨趋势。在这种情况下，交易者可能会选择进入一个多头头寸，因为市场可能会继续向上移动。

 

另一方面，如果AO值为负，这表明中点价格的5周期SMA低于34周期SMA，表明看跌趋势。在这种情况下，交易者可能会选择进入一个空头头寸，因为市场可能会继续向下移动。

 

重要的是要注意，AO是一个动量指标，而不是趋势跟随指标。这意味着AO在识别短期动量方面更有效，但可能并不总是准确反映金融工具的整体趋势。因此，交易者应将AO与其他技术分析工具结合使用，以提供更全面的市场分析。

 

神奇振荡器与MACD

 

移动平均收敛发散（MACD）是交易者在分析市场时使用的替代动量指标。它通常通过从12周期指数移动平均（EMA）中减去26周期EMA来计算。除了MACD线，交易者还使用信号线，这是MACD线的9周期EMA，以及直方图，这是MACD线与信号线之间的差异。MACD被认为是一个趋势跟随指标，因为它在市场方向发生变化时为交易者提供信号。

 

MACD与AO的计算存在一些关键差异，这使得它们在不同情况下更有效。MACD使用EMA，这使得最近的价格数据权重更大，而AO使用SMA，这对指定周期内的所有价格数据给予相等的权重。这意味着MACD可能对最近的价格变动反应更快，因此被认为是一个更敏感的短期趋势跟随指标，而AO可能对长期趋势更可靠。

 

另一个关键差异是它们计算中使用的移动平均数量。MACD使用两个移动平均，而AO使用两个移动平均和中点价格。这意味着AO为交易者提供了更全面的市场趋势和动量分析，因为它考虑了给定周期的最高价和最低价。

 

在信号方面，MACD根据其MACD线和信号线的交叉以及直方图为交易者提供信号。AO根据指标的正值和负值以及看涨和看跌背离（如上所述）为交易者提供信号。

 

要点

 

神奇振荡器是一个简单而可靠的技术分析工具，为交易者提供了一种清晰明了的方式来分析市场趋势和动量。它的简单性和可靠性使其成为交易者的热门选择，并且与其他技术分析工具结合使用的能力进一步提高了其有效性。无论您是经验丰富的交易者还是刚刚起步，AO都是提供更全面市场分析的宝贵工具。