2024 年的 8 大交易策略

📅 07.12.2024 👤 Steve Miley

由Sharon Lewis 於 2024 年 7 月更新。

可以說，有多少交易者，就有多少種交易策略。每個交易者都有自己獨特的方法和特質。

然而，一些較廣泛的交易方法已流行了數十年。這些久經考驗的方法仍然被世界各地的交易者所採用。瞭解有關這些不同交易方法的更多資訊，發現最適合您的交易策略。

在本指南中，我們將探討

1.頭寸交易
2.波段交易
3.日間交易
4.價格行動交易
5.演算法交易
6.新聞交易
7.趨勢交易
8.區間交易
交易策略摘要
哪種交易策略最適合您？
適合不同交易策略的最佳平台

什麼是交易策略？

交易策略是交易者在金融市場中做出明智決策的系統方法。它們是按部就班的方法，可以幫助交易者在市場波動中捕捉機會，並管理風險。

交易策略可以是短期或長期的，這取決於交易的時間範圍，而且通常涉及以下設定：

特定的進出场點
頭寸大小
交易時間範圍
風險管理規則

透過使用交易策略，交易者可以決定何時買入和賣出、交易的數量，以及如何保護自己免受重大損失。

1.頭寸交易

頭寸交易是指在中短期時間框架內（通常定義在日線圖上），採取與主要趨勢一致的頭寸。用流行的交易比喻來說，趨勢就是您的朋友。

雖然可以採用多種方法，但核心原則圍繞持倉幾天甚至幾周。此策略利用主要的市場變動和趨勢。

持倉交易的優點：

持倉交易不需要持續關注，與短期策略相比，對交易者而言壓力較小。
透過專注於大局，持倉交易者可以捕捉主要的市場趨勢，並有可能賺取可觀的利潤。
頭寸交易者不會被每天市場的起伏所困擾，這可以幫助他們做出更冷靜的決策。

頭寸交易的缺點：

可能需要一段時間才能看到頭寸交易的結果，長期將資金綁在交易中可能不適合每個人。
日線圖上看不到的短期變化可能會在不知不覺間影響持倉交易者。
如果趨勢與您的觀點相反，頭寸交易也可能意味著在虧損的交易中堅持更長的時間，有可能導致更大的損失。

2.波段交易

波動交易與頭寸交易類似，但波動交易者會尋找主要趨勢中的雙向波動。波段交易通常在短期基礎上進行，而非中長期時間框架。

通常情況下，波段交易者會在市場中持有觀點和頭寸幾天或 1-2 周。倉位交易者和波段交易者通常都會使用交易策略，例如趨勢交易、反趨勢交易、動勢交易或突破交易。

波段交易的優點：

波段交易介於短期日間交易和長期投資之間，交易者可以捕捉幾天到幾周內的價格變動。
透過捕捉趨勢中的價格波動，波段交易者可以從上行和下行的市場變動中獲益。
波段交易不需要像日間交易那樣持續關注市場。這減少了交易者的壓力，使那些有全職工作或其他承諾的人更容易進行波段交易。

波段交易的缺點：

持倉數天會讓交易者受到隔夜市場變動和潛在缺口的影響，這可能會導致意想不到的損失。
波段交易者可能無法捕捉到每一個短期的價格變動，有可能錯過在其選擇的時間範圍內發生的快速市場波動。
波動交易者可能會發現，預測和適應市場情緒的突然轉變或意外新聞事件具有挑戰性，這些都可能打亂他們計劃好的交易和策略。

3.日間交易

日間交易簡而言之就是在日內進行交易。日間交易者的主要特徵是在同一個交易日內開倉及平倉。這並不意味著日間交易者每天只執行一次交易。事實上，大多數當日交易者都有自己的策略，在每個交易日內頻繁地買入和賣出。

日間交易的一個主要特點是在交易日結束時「平倉」。這意味著日間交易者在交易日結束前已將所有未平倉合約平倉。日間交易者通常使用技術分析作為關鍵工具，運用RSI、MACD 和隨機震盪指標等技術指標來幫助識別市場狀況，並協助做出交易決策。

即日交易的優點：

當日交易旨在利用單日內的短期價格變動，提供更快獲利的機會。
當日交易可避免遭受隔夜市場波動或突發新聞事件影響其交易的風險。
即日交易不會長時間綁定資金，交易者可以在每個交易日結束時動用資金。這對於那些喜歡更多流動性的人來說很有吸引力。

日間交易的缺點：

日間交易的快節奏特性可能對交易者的精神和情緒要求較高，新交易者可能容易做出衝動的決策。
短期價格變動可能會受到隨機波動的影響，使得區分有意義的趨勢和短暫的市場變動變得困難。
即日交易中頻繁的買入和賣出可能導致交易成本提高，包括佣金和費用。

4.價格行動交易

價格行動交易簡而言之就是交易價格行動，也就是價格在不同時間範圍內的各種移動、變化和轉換。價格行動交易者找出這些價格變化如何形成價格趨勢或價格模式，然後根據價格行動進行交易。

首先，有必要決定您要交易的時間框架，然後確定您要使用的價格行動交易策略。價格行動交易者在他們的時間框架上尋找主導的價格行動，認清主導的趨勢或形態，然後按照價格行動信號的方向進入交易。

價格行動交易的優點：

價格行動交易依賴於圖表上的價格變動，不需要複雜的指標或工具。
價格行動交易者研究形態、趨勢和蠟燭圖形，以瞭解市場心理和情緒，從而為未來的價格動向提供潛在的洞察力。
價格行動原理可應用於各種市場和時間框架，使其成為對股票、外匯、商品等感興趣的交易者的多面手。

價格行動交易的缺點：

分析價格行動模式可能是主觀的，因為不同的交易者可能會對同一張圖表做出不同的解讀。
有效理解價格行動模式和趨勢通常需要經驗和對市場動態的深刻理解。
價格行動模式並非萬無一失的指標，有時可能會產生錯誤信號，導致錯誤的交易決策。

5.演算法交易

演算法交易或 algo 交易是一種策略，它確定一組指令並將其輸入電腦模型。它是一種自動化交易過程，使用價格、時間和交易量等資料，再加上複雜的公式和數學模型。

算術交易使用基於規則的策略，其中規則的定義是關鍵的輸入。其目的是產生買入或賣出的信號、何時以何價位進行交易、何時何地獲利或設置止蝕。

在演算法交易員定義了初始規則之後，通常只有有限的人為互動或根本沒有人為互動，不過這些規則通常會由交易員進行改進。

演算法交易的優點：

演算法以極快的速度執行交易，在幾毫秒內對市場變化做出反應。與手動交易相比，這種速度可以利用短暫的機會，更有效率地執行大型訂單。
Algo 交易消除了可能影響人類決策的情緒偏差。它遵循預先定義的規則和策略，防止憑感覺或衝動進行交易。
程式可以使用歷史資料進行回溯測試，以評估其在不同市場條件下的表現。這有助於交易者在真實市場中部署策略之前，完善和優化策略。

算法交易的缺點：

開發、實施和維護演算法交易系統需要先進的技術技能和知識。
演算法容易受到技術故障、錯誤和連線問題的影響，如果沒有適當的監控和管理，可能會導致非預期的交易。
演算法可能難以適應突發的新聞事件或劇烈的市場變化，導致無法預見的損失。

6.新聞交易

新聞交易依賴於可能影響任何金融市場的基本面事件。這可能是企業事件，如盈餘報告，或可能影響任何市場的更大的宏觀經濟基本面事件。

新聞交易員首先會尋找可能發生的宏觀經濟或企業事件，如經濟數據或盈利公佈。然後他們會分析這些事件的潛在影響、可能造成的交易後果，然後圍繞事件制定策略。新聞交易員也試圖利用突發新聞造成的市場波動。

其目的是在事件發生之前、期間或之後從價格變動中獲利。

新聞交易的優點：

重大新聞事件可引發價格大幅波動，在短時間內創造可觀的潛在獲利機會。
新聞交易員專注於特定事件及其潛在影響，讓他們可以專注於一組特定的因素，而非更廣泛的市場。
新聞交易員在價格突然波動的波動市場中茁壯成長。這種波動會導致價格快速變化，提供快速獲利的機會。

新聞交易的缺點：

由於市場對新聞事件的反應難以預測，因此新聞交易具有很大的風險。
市場可能會對新聞做出不穩定的反應，價格會在確定方向之前來回波動。這可能會為交易者帶來錯誤的訊號。
由於價格變化的速度，在新聞發佈的精確時刻執行交易可能是一項挑戰。延遲執行可能導致錯失機會或不利交易。

7.趨勢交易

趨勢交易是一種旨在通過識別和跟隨市場方向來捕捉市場機會的策略。交易者尋求順著趨勢方向入市並持有倉位，直到趨勢出現逆轉的跡象。

這種方法在很大程度上依賴於市場傾向於以可識別的趨勢而非隨機模式移動的原則。趨勢交易者使用各種工具和指標來確認趨勢的方向和強度，例如移動平均線、趨勢線和平均方向指數 (ADX)。

趨勢交易者在上升趨勢中專注於較高的高點和較高的低點，在下降趨勢中專注於較低的高點和較低的低點，而入場點通常基於回撤或突破。

趨勢交易的優點：

入市和出市點基於趨勢延續或反轉訊號，可以簡化決策。
趨勢交易通常遵循基於規則的系統，因此更容易管理情緒和堅持交易計劃。
趨勢交易專注於市場大方向，可以過濾短期波動，有助於減少市場噪音。

趨勢交易的缺點：

移動平均線等工具可能導致延遲進出，有可能錯過部分移動。
在波動的市場中，趨勢可能會快速逆轉，導致鞭打式損失的風險。
趨勢交易在趨勢未明確界定的波動或橫盤市場中可能不太有效。

8.區間交易

區間交易是一種策略，交易者識別在兩個價格之間交易的證券，這兩個價格被稱為支撐位和阻力位。該策略包括在支撐位（區間底部）買入，並在阻力位（區間頂部）賣出。

這種方法假設價格會持續在這些既定水準之間震盪，直到突破發生。區間交易者專注於缺乏明確長期趨勢的市場，而在有邊界的區間內移動。

主要工具包括RSI和隨機指標等震盪指標，它們有助於識別範圍內的超買和超賣情況。區間交易者還會觀察成交量的變化以及其他潛在突破的跡象。

區間交易的優點：

由於價格在區間內震盪，區間波動市場提供了多種交易機會。
支撐位和阻力位是明確的進出场點。
在非趨勢市場中，區間交易很有幫助，在這種市場中，其他策略失敗的可能性較高。

區間交易的缺點：

利潤受到區間界限的限制，不像趨勢交易，利潤可以更大。
交易者需要經常觀察市場以識別有效的區間和突破點。
價格可能出乎意料地突破範圍，或產生錯誤信號，尤其是在價格飆升的波動市場。

交易策略摘要

交易策略類型	時間跨度	交易時段
頭寸交易	短期/中期	天、週
波段交易	短期/中期	天、週
日間交易	短期	分鐘、小時
價格行動交易	短期/中期	分鐘、小時、天、週
演算法交易	非常短期（通常）	秒、分鐘
新聞交易	非常短期/短期	秒、分鐘、小時
趨勢交易	中長期	週、月
範圍交易	短期至中期	天、週